Correlação de Forex. A correlação de moedas permite uma melhor avaliação do risco de uma combinação de posições Correlação mede a relação existente entre dois pares de moedas Por exemplo, ele nos permite saber se dois pares de moedas vão se mover de forma semelhante ou não Duas moedas correlacionadas terão um coeficiente próximo de 100 se se movimentarem na mesma direção e de -100 se movimentarem em direções opostas. Uma correlação próxima a 0 mostra que os movimentos nos dois pares de moedas não estão relacionados. Como é calculado. O cálculo da correlação neste local usa a fórmula padrão conhecida como o coeficiente de correlação de Pearson O comprimento da série é dado pelo campo do período do Num Para uma informação mais adicional sobre o cálculo, você pode visitar a página de Wikipedia. Como são os dados usados. Gestão de riscos. Pode ser importante saber se as posições em aberto em uma carteira são correlacionadas Se você tem negociações abertas em três pares de moedas que são Fortemente correlacionada, por exemplo, EURUSD, USDCHF e USDNOK, você deve antecipar o fato de que se uma das posições atinge a sua stop-loss, então os outros dois são muito provável que também sejam perda de tomada de posições Neste caso, é importante ajustar A dimensão das posições, a fim de evitar uma perda séria. Modificação do mercado. A modificação da correlação, principalmente a longo prazo, pode demonstrar que o mercado está passando por uma mudança Por exemplo, se o EURUSD e GBPUSD estão fortemente correlacionados Por vários meses e, em seguida, des-correlacionar, que pode ser um sinal de que o sentimento do mercado sobre o EUR e ou GBP está em processo de mudança pode ser ver o início ou fim de uma tendência em uma das duas moedas. Ferramentas de negociação. Pairs Trading Correlation. Correlation é um termo de análise de regressão linear que descreve a força da relação entre uma variável dependente e uma variável independente Central para pares de negociação é a idéia de que se as duas ações ou outras Instrumentos estão suficientemente correlacionados, qualquer alteração na correlação pode ser seguida por uma reversão para a tendência média do par, criando uma oportunidade de lucro Por exemplo, o estoque A eo estoque B são altamente correlacionados Se a correlação enfraquece temporariamente o estoque A se move para cima eo estoque B se move Para baixo um comerciante de pares pode explorar esta divergência por estoque curto A a questão de excesso de desempenho e indo muito tempo em estoque B a questão de baixo desempenho Se os estoques reverter para a média estatística, o comerciante pode lucrar A correlação mede a relação entre Dois instrumentos Podemos ver na Figura 1 que o e-mini SP 500 ES, em vermelho e e-mini Dow YM, em contratos de futuros verdes têm preços que tendem a se mover em conjunto ou que são correlacionados Figura 1 Este gráfico diário do ES E YM e-mini contratos de futuros mostra que os preços tendem a se mover juntos Imagem criada com TradeStation Lembre-se, os comerciantes de pares tentam. Identificar as relações entre dois instrumentos. Determine o directi Sobre a relação e. Execute comércios com base nos dados apresentados. A correlação entre quaisquer duas variáveis, tais como taxas de retorno ou preços históricos é uma medida estatística relativa do grau em que essas variáveis tendem a se mover juntos O coeficiente de correlação mede a extensão Para os quais valores de uma variável estão associados a valores de outro Valores do intervalo de coeficientes de correlação de -1 a 1, em que. Perfect correlação negativa -1 existe quando os dois títulos se movem em direções opostas, isto é, estoque A move-se para cima enquanto estoque B se move para baixo. Perfect correlação positiva 1 existe se os dois títulos se movem em perfeito uníssono, ou seja, estoque A e estoque B mover para cima e para baixo ao mesmo tempo e. Não existe correlação 0 se os movimentos de preços são completamente aleatório A e estoque B ir para cima e para baixo Aleatoriamente.-1 0 1 Correlação negativa perfeita Sem correlação Correlação positiva perfeita. Os negociadores de pares procuram instrumentos cujos preços tendem a se mover juntos em outras palavras, cujos pr Na verdade, seria difícil e altamente improvável conseguir uma correlação positiva perfeita com qualquer dois títulos, o que significaria que os preços simulariam um ao outro. Em vez disso, os comerciantes de pares buscam títulos com alto grau de correlação para que eles possam tentar Lucro quando os preços se comportam fora desta norma estatística Correlações de 0 8 ou acima são freqüentemente usados como um benchmark para os comerciantes de pares uma correlação inferior a 0 5 é geralmente descrito como fraco Idealmente, boa correlação apresenta mais de vários quadros Por que a correlação é importante para pares de negociação Se os dois instrumentos não fossem correlacionados para começar, qualquer divergência e subseqüente convergência no preço poderia, em geral, ser menos significativa. Por exemplo, consideremos uma estrada principal ao longo de um rio. Em geral, a estrada segue muito de perto o rio. , A estrada deve diverger longe do rio devido ao terreno ou desenvolvimento comparável à propagação do preço Cada vez que este happ Neste caso, a estrada e o rio têm uma relação correlacionada. Se compararmos o rio a uma outra estrada de terra próxima, no entanto, sem uma correlação definível com o rio, isto é, a sua Os movimentos são completamente aleatórios, seria fútil prever como os dois se comportariam um em relação ao outro. A correlação positiva entre a estrada principal eo rio, no entanto, é o que torna razoável antecipar que a estrada principal eo rio acabará por reunir A mesma lógica é válida para pares de negociação, identificando títulos correlacionados, podemos olhar para períodos de divergência, tentar descobrir por que preço está se separando e tentar lucrar através de convergência Nota Uma abordagem diferente é tentar lucrar através de divergência adicional referido como Negociação de divergência Aqui, vamos nos concentrar em estratégias que tentam lucrar através da convergência, ou uma reversão para a média conhecida como convergência de negociação Terminando a correlação O primeiro passo para encontrar pares adequados é procurar títulos que têm algo em comum, e que o comércio com boa liquidez e pode ser curto Por causa de riscos de mercado semelhantes, as empresas concorrentes dentro do mesmo setor fazem natural pares potenciais e são um bom Lugar para começar Exemplos de instrumentos potencialmente correlacionados podem incluir pares como. Coca-Cola e Pepsi. Dell e Hewlett-Packard. Duke Energy e Allegheny Energy. E-mini SP 500 e E-mini Dow. Exxon e Chevron. Lowe s e Home Depot. McDonald s e Yum Brands. SP 500 ETF e SPDR DJIA ETF. Próximo, precisamos determinar como correlacionados são Podemos medir isso usando um coeficiente de correlação descrito acima, que reflete o quão bem os dois títulos estão relacionados uns aos outros Os cálculos específicos por trás do coeficiente de correlação são um pouco complicados e caem fora do escopo deste tutorial no entanto, os comerciantes têm várias opções para determinar este valor. Ide algum tipo de indicador técnico que pode ser aplicado aos dois títulos, realizando as funções de matemática automaticamente e traçando os resultados em um gráfico de preços. Traders que não têm acesso a este indicador técnico particular pode executar uma calculadora de coeficiente de correlação de busca na Internet para acessar Ferramentas on-line que executam os cálculos. Os traders podem inserir os dados de preço no Excel e usar sua função CORREL para realizar os cálculos, como mostrado na Figura 2. Figura 2 Excel pode ser usado para calcular o coeficiente de correlação de um par Após os coeficientes de correlação terem sido Determinado, os resultados podem ser usados como um filtro para encontrar os pares que mostram a relação de preço a mais potencial Uma vez que nós encontramos pares correlacionados, nós podemos determinar se a relação for reverting média que é, quando o preço diverge, Norma Podemos estabelecer isso por traçar a relação de preço do par Como o coeficiente de correlação, a maioria das plataformas de negociação vem equipado com um techn Indicador de preços pode ser aplicado a um gráfico para traçar a razão de preço de dois instrumentos, o que essencialmente fornece uma representação visível e numérica do preço de um instrumento dividido pelo preço do outro preço. Instrumento A Preço do Instrumento B Se os comerciantes não tiverem acesso a este tipo de análise numa plataforma de negociação, os dados de preço podem ser introduzidos no Excel, tal como ilustrado na Figura 3 Figura 3 Excel pode ser utilizado para calcular o preço de um par ou Spread, ratio Se adicionarmos linhas de desvio padrão, podemos obter uma visão sobre o quão longe da média a razão de preço se move Desvio padrão calculado como a raiz quadrada de variância é um conceito estatístico que ilustra como um conjunto específico de preços é dividido ou spread Em torno de um valor médio Uma distribuição de probabilidade normal pode ser usada para computar a probabilidade de ocorrência de qualquer resultado particular na distribuição normal.68 26% dos dados cairão dentro de - o Desvio padrão da média 95. 44 por cento dos dados cairão dentro de - dois desvios padrão da média. 99 74 por cento dos dados cairão dentro de - três desvios padrão da média. Aplicando estes dados, esperamos até que o preço A relação diverge x número de desvios-padrão, como - dois desvios padrão e entrar um longo comércio curto com base na informação o número de desvios padrão selecionado é determinado através de análise histórica e otimização Se o par reverte para a sua tendência média, o comércio pode ser rentável Eventos que desencadeiam fraqueza na correlação Quando dois instrumentos são altamente correlacionados, certos eventos podem causar uma fraqueza temporária na correlação Porque muitos fatores que causariam movimentos de preços afetariam pares correlacionados igualmente como anúncios da Reserva Federal ou turbulência geopolítica, eventos que desencadeiam fraqueza na correlação São geralmente limitados a coisas que afectam principalmente apenas um dos instrumentos. Por exemplo, divergência Pode ser o resultado de mudanças temporárias de oferta e demanda dentro de um estoque, como quando um único grande investidor muda de posição, quer através de compra ou venda em um dos títulos representados em um par Nota Todas as empresas listadas nos EUA devem notificar a cotação, Ou Nasdaq sobre quaisquer desenvolvimentos corporativos que têm o potencial de afetar a atividade de negociação em que o estoque antes de fazer o anúncio público Exemplos de desenvolvimentos include. Changes relacionados à saúde financeira da empresa s. Informações estruturantes ou fusões. Significante sobre seus produtos seja positivo ou negativo. Alterações na gestão de chaves e. Legais ou questões regulamentares que possam afectar o poder da empresa para conduzir business. US bolsas de valores estão autorizadas a emitir uma negociação interromper uma suspensão temporária da atividade de negociação com base em sua avaliação de um anúncio Em geral, O anúncio é ter um efeito do preço da ação, maior a probabilidade de que a troca Além disso, se um preço das ações listadas nos Estados Unidos mudar significativamente em qualquer período de cinco minutos, uma pausa de negociação de curto prazo pode ser emitida. Uma pausa dura cinco minutos a menos que haja É ainda um desequilíbrio significativo entre as ordens de compra e venda de segurança após esse período. Os movimentos de preços que desencadeiam uma pausa são movimento de preço de 10% para títulos no SP 500, Russell 1000 Index e alguns produtos negociados em bolsa. Para outras ações com preço de 1 ou superior ou 50% de movimento de preços para outras ações com preços abaixo de 1. A ausência também pode ser causada por desenvolvimentos internos ou eventos que ocorrem em empresas como fusões e aquisições, relatórios de ganhos, Novos produtos e escândalo ou fraude Especialmente se um evento interno é inesperado, o preço das ações da empresa envolvida pode experimentar rápidas e dramáticas flutuações de preços Dependendo de t O evento, a mudança de preço pode ser muito curto prazo ou pode resultar em uma mudança de tendência. Usando Correlações de moeda para sua vantagem. Para ser um comerciante eficaz, entender a sensibilidade do seu portfólio inteiro para a volatilidade do mercado é importante Isso é particularmente assim quando a negociação Forex Porque as moedas são preços em pares, nenhum par de negociações completamente independente dos outros Uma vez que você está ciente dessas correlações e como eles mudam, você pode usá-los controlar a exposição geral do seu portfólio Para um guia para todas as coisas forex, confira o nosso A razão para a interdependência de pares de moedas é fácil de ver se você estava negociando a libra britânica contra o par de JPY de JPY japonês, por exemplo, você está negociando realmente um derivado do GBP USD e USD JPY Pares, portanto, JPY JPY deve ser um pouco correlacionado a um, se não ambos os pares de moedas. No entanto, a interdependência entre as moedas decorre de mais de O simples fato de que eles estão em pares Enquanto alguns pares de moedas se moverão em tandem, outros pares de moedas podem se mover em direções opostas, que é, em essência, o resultado de forças mais complexas. A correlação, no mundo financeiro, é a medida estatística do Relação entre dois títulos O coeficiente de correlação varia entre -1 e 1 A correlação de 1 implica que os dois pares de moedas se moverão na mesma direção 100 do tempo Uma correlação de -1 implica que os dois pares de moedas se moverão na direção oposta 100 Do tempo Uma correlação de zero implica que a relação entre os pares de moedas é completamente aleatória. Leitura da Tabela de Correlação Com este conhecimento de correlações em mente, vejamos as seguintes tabelas, cada uma mostrando correlações entre os principais pares de moedas durante o mês de Fevereiro 2010. A tabela superior acima mostra que durante o mês de fevereiro de um mês EUR USD e GBP USD teve uma correlação positiva muito forte de 0 95 Th É que quando o EUR USD rallys, o GBP USD também rallied 95 do tempo Nos últimos 6 meses, porém, a correlação foi mais fraco 0 66, mas no longo prazo 1 ano os dois pares de moedas ainda têm uma correlação forte. Em contraste, o EUR USD e o USD CHF tiveram uma correlação negativa quase perfeita de -1 00 Isto implica que 100 do tempo, quando o EUR USD rallied, USD CHF vendeu fora Esta relação mesmo se mantém durante períodos mais longos como os números de correlação permanecem Por exemplo Com um coeficiente de 0 95, eles tiveram uma forte correlação positiva no ano passado, mas a relação deteriorou-se significativamente em fevereiro de 2010 por uma série de razões , Incluindo o rali nos preços do petróleo e do hawkishness do Banco do Canadá Para mais, veja Usando a Paridade de Taxa de Juros para o Comércio Forex. Correlações Do Change É claro, então, que as correlações mudam, o que torna a seguir a mudança de cor Relações ainda mais importantes Sentiment e fatores econômicos globais são muito dinâmicos e podem até mesmo mudar diariamente Correlações fortes hoje podem não estar em consonância com a correlação de longo prazo entre dois pares de moedas É por isso que dar uma olhada nos seis meses de atraso Correlação também é muito importante Isso fornece uma perspectiva mais clara sobre a relação média de seis meses entre os dois pares de moedas, o que tende a ser mais preciso Mudanças de correlação por uma variedade de razões, a mais comum das quais incluem políticas monetárias divergentes, uma determinada moeda Pair s sensibilidade aos preços das commodities, bem como fatores econômicos e políticos únicos. Aqui está uma tabela mostrando as correlações de seis meses que se arrasta que EUR USD compartilha com outros pares. Calculando Correlações Yourself A melhor maneira de manter a corrente na direção e força de Seus emparelhamentos de correlação é para calculá-los você mesmo Isso pode parecer difícil, mas é realmente muito simple. To calcular um simples co Rrelation, basta usar uma planilha, como o Microsoft Excel Muitos pacotes de gráficos, mesmo alguns livres permitem que você faça o download de preços diários históricos da moeda, que você pode então transportar em Excel No Excel, basta usar a função de correlação, que é CORREL gama 1, intervalo 2 As leituras de rastreamento de um ano, seis, três e um mês dão a visão mais abrangente das semelhanças e diferenças de correlação ao longo do tempo, no entanto, você pode decidir por si mesmo qual ou quantas dessas leituras você deseja analisar. É o processo de cálculo de correlação revisto passo a passo.1 Obter os dados de preços para seus dois pares de moedas dizem que são GBP USD e USD JPY 2 Faça duas colunas individuais, cada uma rotulada com um desses pares Então preencha as colunas com o passado Os preços diários que ocorreram para cada par durante o período de tempo que você está analisando. 3 Na parte inferior da uma das colunas, em um slot vazio, digite CORREL 4 Destaque todos os dados em uma das colunas de preços que você deve Obter um intervalo de células na caixa de fórmula 5 Digite a vírgula 6 Repita os passos 3 a 5 para a outra moeda 7 Feche a fórmula para que pareça CORREL A1 A50, B1 B50 8 O número produzido representa a correlação entre os dois Embora as correlações mudem, não é necessário atualizar seus números todos os dias, atualizando uma vez a cada poucas semanas ou pelo menos uma vez por mês geralmente é uma boa idéia. Como usá-lo para gerenciar a exposição Agora que você sabe como Para calcular as correlações, é hora de ir sobre como usá-los para sua vantagem. Primeiro, eles podem ajudá-lo a evitar entrar duas posições que cancelam uns aos outros para fora, por exemplo, sabendo que EUR USD e USD CHF mover em direções opostas quase 100 de tempo, você veria que ter uma carteira de USD e USD longos é o mesmo que não ter praticamente nenhuma posição - isso é verdade porque, como indica a correlação, quando o EUR USD rally, o USD CHF sofrerá um selloff Por outro lado, segurando G EUR USD e longo AUD USD ou NZD USD é semelhante a dobrar-se na mesma posição, uma vez que as correlações são tão fortes Saiba mais em Forex Vadear para o mercado de moeda A diversificação é outro fator a considerar Desde a correlação EUR USD e AUD USD é tradicionalmente Não 100 positivos, os comerciantes podem usar esses dois pares para diversificar o risco um pouco, mantendo uma visão direcional central Por exemplo, para expressar uma perspectiva de baixa no USD, o comerciante, em vez de comprar dois lotes do EUR USD, pode comprar um Lote do EUR USD e um lote do AUD USD A correlação imperfeita entre os dois diferentes pares de moedas permite uma maior diversificação e um risco marginalmente mais reduzido. Além disso, os bancos centrais da Austrália e da Europa têm diferentes vieses de política monetária. Dólar, o dólar australiano pode ser menos afetado do que o Euro ou vice-versa. Um comerciante pode usar também pip diferentes ou valores pontuais para sua vantagem Vamos considerar o EUR USD e USD CHF mais uma vez Eles têm uma correlação negativa quase perfeita, mas o valor de um movimento pip no USD é USD 10 para um lote de 100.000 unidades, enquanto o valor de um movimento pip em USD CHF é de 9 24 para o mesmo Número de unidades Isso implica que os comerciantes podem usar USD CHF para hedge EUR USD exposure. Here s como o hedge iria trabalhar dizem que um comerciante tinha uma carteira de um curto EUR USD lote de 100.000 unidades e um curto USD CHF lote de 100.000 unidades Quando o EUR USD aumenta em dez pips ou pontos, o trader ficaria abaixo de 100 na posição. No entanto, uma vez que o USDCHF se move em frente ao USD, a posição de USD CHF seria rentável, provavelmente se movendo perto de dez pips mais alto, A perda líquida da carteira em - 7 60 em vez de - 100 É claro que essa cobertura também significa lucros menores no caso de uma forte venda em USD USD, mas no pior cenário, as perdas se tornam relativamente menores. Você está procurando diversificar suas posições ou encontrar par alternativo S para alavancar a sua opinião, é muito importante estar ciente da correlação entre vários pares de moedas e suas tendências de mudança Este é um conhecimento poderoso para todos os comerciantes profissionais segurando mais de um par de moedas em suas contas de comércio Tal conhecimento ajuda os comerciantes, diversificar, Ou dobrar acima em lucros. A linha inferior Para ser um comerciante eficaz, é importante compreender como os pares diferentes da moeda movem-se em relação a se assim que os comerciantes podem compreender melhor sua exposição Alguns pares da moeda corrente movem-se em tandem um com o otro, quando outro puderem Ser polar opostos Aprender sobre a correlação de moeda ajuda comerciantes gerenciar seus portfólios mais apropriadamente Independentemente de sua estratégia de negociação e se você está olhando para diversificar suas posições ou encontrar pares alternativos para alavancar a sua opinião, é muito importante ter em mente a correlação entre várias moedas Pares e suas tendências de mudança Para mais, verifique para fora nossa Tutorial de Forex. Um exame feito pelo United Estados Bureau of Labor Statistics para ajudar a medir vacâncias de trabalho Ele coleta dados de empregadores. O montante máximo de dinheiro os Estados Unidos podem emprestar O teto de dívida foi criado sob a Segunda Liberty Bond Act. A taxa de juros em que uma instituição depositária empresta fundos mantidos em O Federal Reserve a outra instituição depositária.1 Uma medida estatística da dispersão de retornos para um determinado título ou índice de mercado A volatilidade pode ser medida. Um ato que o Congresso dos EUA aprovou em 1933 como a Lei Bancária, que proibia os bancos comerciais de participar O investimento. Nonfarm folha de pagamento refere-se a qualquer trabalho fora de fazendas, casas particulares e do setor sem fins lucrativos do Bureau of Labor EUA.
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